作者：鐳射財(cái)經(jīng)

來(lái)源：鐳射財(cái)經(jīng)（ID：leishecaijing）

最近，遼寧金融監(jiān)管局發(fā)布盛銀消費(fèi)金融高管任職資格的批復(fù)，正式核準(zhǔn)沈榮生盛銀消費(fèi)金融副總經(jīng)理、首席風(fēng)險(xiǎn)官的任職資格。

除了盛銀消費(fèi)金融，年內(nèi)還有多家消金公司高管層迎來(lái)新人。

2026年1月，國(guó)家金融監(jiān)督管理總局湖北監(jiān)管局核準(zhǔn)黃清華湖北消費(fèi)金融副總裁的任職資格。

國(guó)家金融監(jiān)督管理總局湖北監(jiān)管局核準(zhǔn)楊娟湖北消費(fèi)金融總裁助理的任職資格。

天津金融監(jiān)管局核準(zhǔn)呂齊天津京東消費(fèi)金融副總經(jīng)理的任職資格。

2026年2月，國(guó)家金融監(jiān)督管理總局黑龍江監(jiān)管局核準(zhǔn)羅進(jìn)哈爾濱哈銀消費(fèi)金融總裁助理的任職資格。

江蘇金融監(jiān)管局核準(zhǔn)吳嫻南銀法巴消費(fèi)金融總經(jīng)理助理的任職資格。

2026年4月，北京金融監(jiān)管局核準(zhǔn)劉向途北銀消費(fèi)金融總經(jīng)理的任職資格。

重慶金融監(jiān)管局核準(zhǔn)安峰馬上消費(fèi)金融副總經(jīng)理的任職資格。

消金公司高管變動(dòng)背后，消金行業(yè)發(fā)展模式重塑，擴(kuò)張承壓顯著。從2025年業(yè)績(jī)表現(xiàn)看，頭部消金公司規(guī)模擴(kuò)張降速，利潤(rùn)增長(zhǎng)相對(duì)穩(wěn)定，而部分中小消金公司業(yè)績(jī)波動(dòng)較大。

究其原因，消金公司的展業(yè)環(huán)境和業(yè)務(wù)邏輯發(fā)生變化。當(dāng)前消金公司的行業(yè)共識(shí)即是，加緊推動(dòng)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)調(diào)優(yōu)，加速出清次級(jí)資產(chǎn)，重效益輕規(guī)模已成戰(zhàn)略優(yōu)先級(jí)。

驅(qū)動(dòng)消金業(yè)務(wù)調(diào)整的壓力來(lái)自多個(gè)方面。

首先是獲客壓力。若缺乏母行協(xié)同和線上能力，自營(yíng)流量難有突破，與此同時(shí)，幾家線上頭部平臺(tái)近乎壟斷了市場(chǎng)流量。消金公司爭(zhēng)相與其合作獲客，但營(yíng)銷費(fèi)用較高。

其次是定價(jià)收縮。20%定價(jià)紅線再次倒逼消金公司調(diào)整資產(chǎn)結(jié)構(gòu)和客群風(fēng)險(xiǎn)偏好，消金公司為了拉平表內(nèi)貸款平均定價(jià)，不得不擴(kuò)大與頭部助貸的分潤(rùn)合作投放，但利潤(rùn)空間變得更小。

最后是助貸壓降。一方面，助貸業(yè)務(wù)定價(jià)調(diào)整導(dǎo)致中小助貸平臺(tái)和高定價(jià)助貸業(yè)務(wù)收縮，消金公司高收益助貸業(yè)務(wù)受阻；另一方面，管控助貸業(yè)務(wù)規(guī)模和擔(dān)保增信業(yè)務(wù)壓降，進(jìn)一步?jīng)_擊消金公司助貸擴(kuò)張的傳統(tǒng)發(fā)展模式。

此外，行業(yè)新形勢(shì)對(duì)消金公司風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別與定價(jià)能力要求更高，原有營(yíng)銷體系、產(chǎn)品、運(yùn)營(yíng)、風(fēng)控體系都需要大變，組織和人員面臨調(diào)整壓力。

從監(jiān)管趨勢(shì)看，消金公司自營(yíng)仍是一個(gè)雖難但必做的命題。據(jù)了解，當(dāng)前消金公司除了控制擔(dān)保增信業(yè)務(wù)規(guī)模外，多家機(jī)構(gòu)也制定了助貸業(yè)務(wù)壓降計(jì)劃，逐步發(fā)力自營(yíng)業(yè)務(wù)。

在自營(yíng)建設(shè)層面，消金公司更多是通過(guò)差異化策略實(shí)施，如聯(lián)合運(yùn)營(yíng)、聚焦細(xì)分市場(chǎng)、深化股東協(xié)同等實(shí)現(xiàn)突圍。消金公司具體自營(yíng)獲客模式如下：

1、完全自主獲客。主要通過(guò)信息流廣告等引導(dǎo)客戶下載自有APP，或者通過(guò)微信小程序等獲取客戶。該模式流量費(fèi)用太貴+風(fēng)控能力太弱，導(dǎo)致自營(yíng)流量浪費(fèi)嚴(yán)重，多數(shù)效果不理想。流量市場(chǎng)難以改變的話，提升風(fēng)控能力內(nèi)功是關(guān)鍵。

2、外部API+H5導(dǎo)流獲客。這塊也算自營(yíng)業(yè)務(wù)，通過(guò)一些傭金約定，是很多資方自營(yíng)業(yè)務(wù)的主要展業(yè)路徑。該模式效果同上，風(fēng)控能力太弱，導(dǎo)致自營(yíng)業(yè)務(wù)效果一般。

3、聯(lián)合運(yùn)營(yíng)。不少消金公司啟動(dòng)了這個(gè)模式，規(guī)模不斷增長(zhǎng)，效果還可以。這塊需要消金公司和科技公司雙方密切匹配，需要長(zhǎng)久的合作關(guān)系，相互信任，是當(dāng)下市場(chǎng)為數(shù)不多的亮點(diǎn)。

4、股東生態(tài)協(xié)同。部分消金公司依托股東資源（如銀行、電商、產(chǎn)業(yè)集團(tuán)）獲取場(chǎng)景流量。例如，海爾消金通過(guò)海爾智家生態(tài)切入家電分期等場(chǎng)景。這塊業(yè)務(wù)靠股東，不是想做就能做的，效果主要與股東生態(tài)的流量質(zhì)量、自身風(fēng)控能力有關(guān)。

接下來(lái)，自營(yíng)能力將成為消金公司格局再塑的核心能力。伴隨合規(guī)成本提升，助貸擴(kuò)張受阻，以及定價(jià)和盈利水平下降，消金公司裁員降本、業(yè)務(wù)和人員優(yōu)化、下調(diào)KPI也會(huì)成為常態(tài)，未來(lái)幾年行業(yè)集中度或進(jìn)一步提高。

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原標(biāo)題： 多家消金公司高管變動(dòng)，行業(yè)擴(kuò)張悄然生變